중국 내 산업 수요 약세와 e-모빌리티 판매 감소가 실적에 부정적인 영향을 미쳤습니다.

총 마진 개선 44.1% 제조 비용 및 효율성에 대한 지속적인 집중에 힘입은 결과

말버러, 매사추세츠주, 2023년 10월 31일 -- IPG 포토닉스(IPG Photonics Corporation)(나스닥: IPGP)가 2023년 9월 30일 마감된 3분기 재무 실적을 31일 발표했다.

		9월 30일까지 3개월,										9월 30일로 종료된 9개월,
(백만 단위, 공유당 데이터 및 백분율 제외)			2023				2022			변경			2023				2022			변경
수익		$	301.4			$	349.0			(14)%		$	988.5			$	1,096.0			(10)%
총 마진			44.1	%			43.1	%					43.2	%			45.1	%
영업 이익		$	55.7			$	93.2			(40)%		$	203.2			$	258.0			(21)%
영업 마진			18.5	%			26.7	%					20.6	%			23.5	%
IPG 포토닉스 주식회사에 귀속되는 순이익		$	55.0			$	76.3			(28)%		$	177.5			$	202.8			(12)%
희석주당 순이익		$	1.16			$	1.47			(21)%		$	3.73			$	3.93			(5)%

관리 댓글

"우리는 어려운 설비 투자 주기를 겪고 있으며, 글로벌 산업 수요 약세와 중국 내 전기차 배터리 용량 투자 감소로 인해 재료 가공 매출이 영향을 받았습니다. 그럼에도 불구하고 핸드헬드 및 e-모빌리티를 포함한 중국 외 지역에서 용접 애플리케이션이 성장하고 3D 프린팅 애플리케이션의 수요가 증가했습니다. 전 분기에 대형 고객의 재고 조정으로 의료용 매출도 증가했습니다."라고 IPG 포토닉스의 CEO인 유진 셔바코프(Eugene Scherbakov) 박사는 말했습니다. "우리는 레이저 용접 기술을 더 많이 채택하고 세척 및 건조와 같은 레이저의 새로운 응용 분야를 탐색하기 위해 제품을 도입하여 IPG의 추가 성장 기회를 모색하고 있습니다. 비용 절감, 재고 관리, 제조 효율성 개선에 집중한 결과 매출 총이익은 매출 감소에도 불구하고 지속적으로 개선되고 있습니다."

재무 하이라이트

3분기 매출 3억1천만 달러는 전년 동기 대비 14% 감소했습니다. 환율 변동으로 인해 매출이 약 600만 달러(2%) 감소했습니다. 재료 가공 매출은 전체 매출의 88%를 차지하며 전년 동기 대비 15% 감소했습니다. 이러한 감소는 중국 내 절단, 용접 및 마킹 애플리케이션의 매출 감소로 인한 것으로, 3D 프린팅 애플리케이션의 성장과 휴대용 용접기 판매 증가로 부분적으로 상쇄되었습니다. 신흥 성장 제품 매출은 전체 매출의 42%를 차지했으며 중국 내 e-모빌리티 애플리케이션 매출 감소와 태양전지 제조 애플리케이션의 수요 감소로 인해 부정적인 영향을 받았습니다. 기타 애플리케이션 매출은 첨단 및 통신 애플리케이션의 매출 감소로 인해 전년 대비 1% 감소했습니다.

고출력 연속파(CW) 레이저 매출은 평판 절단 분야의 경쟁과 수요 감소, 프로젝트 시기로 인한 용접 분야의 수요 감소로 인해 전년 대비 22% 감소했습니다. 펄스 레이저 매출은 마킹 및 태양전지 제조 분야의 수요 감소로 인해 전년 대비 25% 감소했습니다. 지역별로는 중국에서 28%, 북미에서 13% 감소했지만 유럽에서 3%, 일본에서 41% 증가하며 전년 동기 대비 매출이 증가했습니다.

매출 총이익률은 44.1%로 전년 대비 100베이시스포인트 증가했습니다. 희석 주당 순이익(EPS)은 1.16달러로 전년 대비 21% 감소했습니다. 통신 사업 매각 이익은 2022년 3분기에 영업이익을 2200만 달러 증가시키고 희석 주당 순이익을 0.32달러 증가시켰습니다. 외환 거래 이익은 3분기에 영업이익을 0.4백만 달러, 주당 순이익을 0.01달러 증가시켰습니다. 3분기 실효 세율은 19%로, 일부 개별 항목의 수혜를 받았습니다. 3분기 동안 IPG는 8,600만 달러의 영업 현금을 창출했으며 자본 지출에 2,600만 달러, 주식 환매에 4,600만 달러를 지출했습니다.

비즈니스 전망 및 재무 지침

"중국과 유럽의 산업 수요에 영향을 미치는 지속적인 경제 불확실성으로 인해 3분기 주문 대 청구서 비율은 1을 밑돌았으며, 3분기 동안 유럽 고객 활동과 심리가 약화되었습니다. 북미의 전반적인 산업 수요는 예상보다 양호한 수준을 유지하고 있지만, 많은 고객들이 경기 둔화를 예상하고 구매 결정을 미루고 있어 가시성이 제한적입니다. 동시에 2024년 전기차 배터리 용량에 대한 투자 증가로 중국 매출이 회복되고, 미국 매출은 향후 몇 년 동안 정부 투자 및 온쇼어링 이니셔티브의 혜택을 받을 것으로 낙관하고 있습니다."라고 결론을 내렸습니다.

2023년 4분기의 매출은 2억 7천만 달러에서 3억 달러로 예상됩니다. 4분기 세율은 특정 개별 항목을 포함하여 약 20%가 될 것으로 예상합니다. IPG는 희석 주당 순이익을 0.80~1.10달러 범위로 예상하고 있습니다.

이 보도자료의 '세이프 하버' 항목에서 자세히 설명한 바와 같이 실제 결과는 무역 정책 변경 및 무역 제한, 코로나19 팬데믹, 제품 수요, 주문 취소 및 지연, 경쟁, 관세, 환율 변동 및 일반적인 경제 상황 등 다양한 요인으로 인해 이 가이던스와 다를 수 있습니다(이에 국한되지 않음). 이 가이던스는 현재 시장 상황과 예상치를 기반으로 하며, 회사가 SEC에 제출한 보고서에 설명된 위험의 영향을 받으며, 미국 달러 대비 환율을 각각 유로 0.95, 러시아 루블 97, 일본 엔 149, 중국 위안 7.18로 가정합니다.

추가 재무 정보

추가적인 보충 재무 정보는 회사 웹사이트 투자자 관계 섹션( investor.ipgphotonics.com)의 미감사 재무 데이터 워크북 및 2023년 3분기 실적 발표 프레젠테이션에서 확인할 수 있습니다.

전화 회의 알림

2023년 10월 31일 오전 10시(미국 동부 표준시)에 컨퍼런스 콜을 개최합니다. 컨퍼런스 콜에 참여하려면 미국에서는 877-407-6184, 해외에서는 201-389-0877로 전화하세요. 또한 회사 웹사이트의 투자자 관계 섹션( investor.ipgphotonics.com)에서 라이브 웹캐스트를 시청할 수 있으며 보관할 수 있습니다.

연락처

유진 페도토프
투자자 관계 담당 선임 이사
IPG 포토닉스 주식회사
508-597-4713
efedotoff@ipgphotonics.com 

IPG 포토닉스 소개

IPG 포토닉스 코퍼레이션은 주로 재료 가공 및 기타 다양한 응용 분야에 사용되는 고출력 파이버 레이저 및 증폭기 분야의 선도 기업입니다. 이 회사의 사명은 세상을 더 나은 곳으로 만드는 혁신적인 레이저 솔루션을 개발하는 것입니다. IPG는 다른 유형의 레이저 및 비레이저 도구에 비해 낮은 총소유비용으로 우수한 성능, 신뢰성 및 유용성을 제공하여 최종 사용자가 생산성을 높이고 비용을 절감할 수 있도록 함으로써 이 사명을 달성합니다. IPG는 매사추세츠주 말버러에 본사를 두고 있으며 전 세계에 30개 이상의 시설을 보유하고 있습니다. 자세한 정보는 www.ipgphotonics.com 에서 확인하세요. 

세이프 하버 정책

이 보도 자료의 진술을 포함하여 향후 계획, 이벤트 또는 성과와 관련하여 IPG와 그 직원이 제공한 정보 및 진술은 미래예측 진술입니다. 이러한 진술은 위험과 불확실성을 수반합니다. 이 보도자료에서 역사적 사실이 아닌 모든 진술은 미래예측진술이며, 여기에는 2024년 전기차 배터리 용량에 대한 투자 증가로 중국 매출이 회복될 것이며 미국 매출이 향후 몇 년 동안 정부 투자 및 온쇼어링 이니셔티브의 혜택을 받을 것이라는 점, 매출 전망, 세율 및 수익 가이던스, 2023년 4분기에 대한 미국 달러의 영향 등이 포함되지만 이에 국한되지는 않습니다. 실제 결과와 실질적으로 다를 수 있는 요인에는 IPG가 서비스를 제공하는 산업 및 지역 시장의 사업 여건의 강점 또는 약점과 관련된 위험, 특히 IPG가 서비스를 제공하는 시장의 경기 침체 영향, 시장의 전반적인 경제 상황의 불확실성 및 불리한 변화, 해외 고객 및 운영과 관련된 위험 관리 능력 부족, 무역 통제 및 무역 정책의 변화, 광섬유 레이저의 새로운 애플리케이션에 침투하고 시장 점유율을 높이는 IPG의 능력 등 위험과 불확실성이 포함됩니다; IPG 제품의 수용 및 보급률, 환율 변동, IPG의 수직적 통합으로 인한 높은 수준의 고정 비용, 수요 수준에 대한 IPG의 제조 능력의 적절성, 평균 판매 가격 하락을 포함한 경쟁 요인, 인수 및 투자의 효과, 재고 상각, 자산 손상 비용, 지적 재산권 침해 청구 및 소송, 주요 부품 공급 중단, 제조 위험, 정부 규제 및 무역 제재, 기타 IPG의 SEC 제출 서류에서 확인된 위험. 독자들은 10-K 양식의 연례 보고서(2023년 2월 27일 SEC에 제출)에 설명된 위험 요소와 해당되는 경우 SEC에 제출된 IPG의 보고서를 참조하시기 바랍니다. 실제 결과, 사건 및 성과는 실질적으로 다를 수 있습니다. 독자들은 본 문서의 날짜를 기준으로 한 미래예측진술에 의존하지 않도록 주의하시기 바랍니다. IPG는 작성일 이후의 사건이나 상황을 반영하거나 예상치 못한 사건의 발생을 반영하기 위해 미래예측진술을 업데이트할 의무를 지지 않습니다.

IPG 포토닉스 주식회사 압축된 연결 손익 계산서(감사 받지 않음)
		9월 30일까지 3개월,								9월 30일로 종료된 9개월,
			2023				2022				2023				2022
		(천 단위, 공유당 데이터 제외)
순매출		$	301,401			$	349,006			$	988,546			$	1,096,008
매출 원가			168,499				198,582				561,015				601,419
총 이익			132,902				150,424				427,531				494,589
운영 비용:
영업 및 마케팅			22,243				19,383				63,518				58,767
연구 및 개발			24,708				25,436				70,990				89,494
일반 및 관리			30,958				33,813				90,746				97,888
매각 이익			-				(21,748	)			-				(21,748	)
장수명 자산의 손상			1,237				919				1,237				919
구조조정 비용(회수), 순			(1,501	)			-				(357	)			-
외환 (이익)손실			(449	)			(541	)			(1,798	)			11,289
총 운영 비용			77,196				57,262				224,336				236,609
영업 이익			55,706				93,162				203,195				257,980
기타 수익, 순:
이자 수익, 순			11,569				3,625				28,366				4,732
기타 수익, 순			545				301				1,161				683
총 기타 소득			12,114				3,926				29,527				5,415
법인세비용차감전순이익			67,820				97,088				232,722				263,395
소득세 충당금			12,826				20,390				55,272				59,738
순이익			54,994				76,698				177,450				203,657
차감: 비지배지분에 귀속되는 순이익			-				434				-				853
IPG 포토닉스 주식회사에 귀속되는 순이익		$	54,994			$	76,264			$	177,450			$	202,804
주당 IPG 포토닉스에 귀속되는 순이익:
기본		$	1.16			$	1.48			$	3.75			$	3.94
희석		$	1.16			$	1.47			$	3.73			$	3.93
가중 평균 발행 주식 수:
기본			47,237				51,629				47,364				51,449
희석			47,388				51,737				47,536				51,626

 

IPG 포토닉스 코퍼레이션 압축 연결 재무제표(미감사)
		9월 30일,				12월 31일,
			2023				2022
		(천 단위, 공유 및 공유당 데이터 제외)
자산
유동 자산:
현금 및 현금 등가물		$	528,284			$	698,209
단기 투자			605,207				479,374
미수금, 순			229,597				211,347
인벤토리			479,829				509,363
선불 소득세			32,538				40,934
선불 비용 및 기타 유동 자산			45,005				47,047
총 유동 자산			1,920,460				1,986,274
이연 법인세, 순			79,583				75,152
영업권			38,265				38,325
무형 자산, 순			28,056				34,120
부동산, 플랜트 및 장비, 순			581,970				580,561
기타 자산			24,530				28,848
총 자산		$	2,672,864			$	2,743,280
부채 및 자본
유동 부채:
장기 부채의 유동 부채 비율		$	-			$	16,031
미지급금			33,126				46,233
미지급 비용 및 기타 유동 부채			174,517				202,764
납부할 소득세			12,066				9,618
총 유동 부채			219,709				274,646
기타 장기 부채 및 이연법인세			69,204				83,274
총 부채			288,913				357,920
약정 및 우발 상황
IPG 포토닉스 주식:
보통주, 액면가 0.0001달러, 수권 175,000,000주, 2023년 9월 30일 현재 발행 및 기발행 주식 수 각각 56,249,626주 및 46,921,754주, 2022년 12월 31일 현재 발행 및 기발행 주식 수 각각 56,017,672주 및 48,138,257주입니다.			6				6
2023년 9월 30일과 2022년 12월 31일 현재 각각 9,327,872주와 7,879,415주의 자사주(원가 기준)를 보유하고 있습니다.			(1,097,537	)			(938,009	)
추가 납입 자본			978,331				951,371
이익잉여금			2,753,966				2,576,516
기타 포괄손실 누적			(250,815	)			(204,524	)
총 IPG 포토닉스 코퍼레이션 지분			2,383,951				2,385,360
총 부채 및 자본		$	2,672,864			$	2,743,280

 

IPG 포토닉스 주식회사 압축된 연결 현금 흐름표(감사 받지 않음)
		9월 30일로 종료된 9개월,
			2023				2022
		(천 단위)
영업 활동으로 인한 현금 흐름:
순이익		$	177,450			$	203,657
순이익을 영업활동에서 제공(사용)한 순현금과 조정하기 위한 조정입니다:
감가상각 및 상각			52,678				69,852
장기수명자산 손상 및 구조조정 비용(회수), 순액			(486	)			919
재고, 보증 및 대손 충당금			43,889				58,990
매각 이익			-				(21,748	)
기타			5,238				20,201
현금을 제공(사용)한 자산 및 부채의 변동, 취득 순액:
미수금 및 미지급금			(35,257	)			39,680
인벤토리			(20,736	)			(148,959	)
기타			(32,852	)			(51,566	)
영업 활동으로 인한 순현금 제공			189,924				171,026
투자 활동으로 인한 현금 흐름:
자산, 플랜트 및 장비의 구매 및 예치금			(85,256	)			(84,552	)
자산, 플랜트 및 장비 판매 수익금			30,425				837
단기 투자 상품 구매			(898,455	)			(914,598	)
단기 투자 수익			789,844				1,355,883
사업체 인수, 취득 현금 순액			-				(2,000	)
매각 수익금, 현금 판매액 차감 전 금액			-				52,141
기타			446				(246	)
투자 활동으로 제공된 순현금(사용액)			(162,996	)			407,465
자금 조달 활동으로 인한 현금 흐름:
장기 차입금에 대한 원금 상환			(16,031	)			(17,829	)
직원 스톡옵션 및 매입 계획에 따른 보통주 발행 수익금에서 주식 보상의 순주식 정산과 관련된 세금 납부액을 차감합니다.			(432	)			2,353
자사주 매입, 원가 기준			(159,528	)			(382,885	)
비지배지분 매입			-				(2,500	)
자금 조달 활동에 사용된 순현금			(175,991	)			(400,861	)
환율 변동이 현금 및 현금성 자산에 미치는 영향			(20,862	)			(17,461	)
현금 및 현금성 자산의 순(감소) 증가액			(169,925	)			160,169
현금 및 현금성 자산 - 기간 초			698,209				709,105
현금 및 현금성 자산 - 기간말			528,284				869,274
현금 흐름 정보에 대한 추가 공시:
이자 지급 현금		$	1,110			$	2,766
소득세 현금 납부		$	55,001			$	83,771

 

IPG 포토닉스 주식회사 무형자산 상각 추가 일정(미감사)
		9월 30일까지 3개월,						9월 30일로 종료된 9개월,
			2023			2022			2023			2022
		(천 단위)
무형 자산 상각:
매출 원가		$	564		$	796		$	1,692		$	3,024
영업 및 마케팅			1,456			1,651			4,370			5,353
무형 자산의 총 상각액		$	2,020		$	2,447		$	6,062		$	8,377

 

IPG 포토닉스 코퍼레이션 주식 기반 보상 추가 일정(미감사)
		9월 30일까지 3개월,								9월 30일로 종료된 9개월,
			2023				2022				2023				2022
		(천 단위)
매출 원가		$	1,503			$	2,961			$	6,664			$	9,234
영업 및 마케팅			1,362				1,191				4,045				3,709
연구 및 개발			2,330				986				6,171				5,889
일반 및 관리			2,949				3,640				10,582				10,370
총 주식 기반 보상			8,144				8,778				27,462				29,202
주식 기반 보상의 세금 효과			(1,772	)			(1,894	)			(6,016	)			(6,279	)
순 주식 기반 보상		$	6,372			$	6,884			$	21,446			$	22,923

 

		9월 30일까지 3개월,								9월 30일로 종료된 9개월,
			2023				2022				2023				2022
		(천 단위)
주식 기반 보상에 대한 초과 세제 혜택(손해)		$	(55	)		$	(114	)		$	(1,741	)		$	(2,254	)